第二章


問:

《上市規則》第13.36(2)條訂明,發行人可排除海外股東參與供股或公開發售,如該發行人經查詢有關海外地區的法例之法律限制及有關監管機構或證券交易所的規定後,其董事認爲有必要或適宜排除該等海外股東。合資格港股發行人及其他發行人是否可以排除南向股東參與其供股或公開發售? 
 

答:
 
否。中國證監會公告[2016]21號《關于港股通下香港上市公司向境內原股東配售股份的備案規定》中載列有關合資格港股發行人及其他發行人的供股或公開發售章程文件的備案程序。根據該通知,上市部認為合資格港股發行人及其他發行人並沒有充份理據排除其南向股東參與供股或公開發售。

《上市規則》第2.03條訂明發行人應當遵守的一般原則,並要求 i) 上市證券的所有持有人均受到公平及平等對待;及 ii) 除非現有股東另有決定,上市發行人新發行的所有股本證券,均須首先以供股形式售予現有股東。上述規則務求保障證券持有人獲平等對待。因此,如果合資格港股發行人及其他發行人未能因應《上市規則》第13.36條對南向股東作出供股或公開發售要約,上市部不會根據《上市規則》第2A.06條授予的權限批准其發行供股股份或發售股份。  
 
常問問題系列29,編號3.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.03條、第13.36(2)條 / 《GEM上市規則》不適用
於14/11/2014刊登
(於13/07/2018更新)
 

問:

如果合資格港股發行人及其他發行人在上述公司行動下向南向股東發行或分派的證券不可通過滬港通及深港通進行交易,有何額外需要注意的事項?
 

答:
 
可透過滬港通及深港通進行南向買賣的合資格證券列載於
http://www.hkex.com.hk/chi/market/sec_tradinfra/chinaconnect/EligibleStock_c.htm1

合資格港股發行人及其他發行人向原股東發售或進行實物分派時,南向股東可能獲配發有別於該等發行人股票的其他不同種類證券(例如:發行人的認股權證或其他可換股證券、或另一公司的股票):
 
  • 如果獲配發的證券在聯交所上市但並非爲合資格證券,南向股東只可通過滬港通及深港通在聯交所出售該等證券,而不可購入該等證券2;且
     
  • 如果獲配發的證券並未在聯交所上市,則南向股東不可在聯交所買賣該等證券。香港中央結算有限公司與中國結算將就具體個案決定如何處置南向股東認購或收取的該等證券2
     
我們提醒發行人在向股東發行或分派證券時,有責任公平及平等地對待所有股東。發行人需考慮采取下列安排3:
 
  • 向所有股東提供以現金而非證券形式收取其應得權益的選項;及
     
  • 如果獲配發的證券並非上市證券,爲股東安排出售該等證券的途徑。
     
發行人亦需在公司通訊中清楚列明其股東就其接受/分派的證券需採取的行動。

1:當中列出可以通過滬港通及深港通買賣的證券

2:參見《上海證券交易所滬港通試點辦法》第77條、《深圳證券交易所深港通業務實施辦法》第76條及中國結算《滬港通及深港通實施細則》第24 條    

3:參見聯交所網站發布的《有關發行人分派股息及其他權益的指引》
 
常問問題系列29,編號4.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.03條、第13.36(2)條 / 《GEM上市規則》不適用
於14/11/2014刊登(
13/07/2018更新)
 

問:

甲公司是交易所上市債券/結構性產品的發行人。乙公司(甲公司一家未上市的同集團公司)為甲公司對其上市債券/結構性產品負有的責任作擔保。

甲公司受《處置條例》第9部規限,而乙公司則不是。

倘甲公司的披露責任根據《處置條例》第150條延遲或根據《處置條例》第153條暫停,乙公司是否仍負有披露責任?
 

答:

倘甲公司的披露責任根據《處置條例》第150條延遲或根據《處置條例》第153條暫停,交易所將根據《主板上市規則》第2.04條(或《GEM上市規則》第2.07條)行使證監會批准的一般豁免,豁免乙公司在《上市規則》條文項下,因《處置條例》而可能觸發或已經觸發的處置而產生或衍生的披露責任。

常問問題系列不適用,編號006-2017
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.04條/ 《GEM上市規則》第2.07條
於20/10/2017刊登

 

問:

香港交易所可有計劃取消刊發年報及賬目或其他財務報告或通函印製本的規定?
 

答:
 
「披露易」計劃標誌著市場向「無紙化」的發展邁進了一大步。我們已就以下範圍修訂《上市規則》:
  • 以電子形式與股東通訊;
     
    我們修訂了《主板規則》第2.07A條 和《GEM規則》第16.04A條,容許公司在其股東同意(整體或個別公司通訊) (而該同意未遭撤回)或被視作同意的情況下,利用網站以電子形式與股東通訊  
  •  減少印製本數目
     
    我們已減少了所須的文件印製本數目。詳情請參閱聯交所於2008年8月1日刊登的公告: http://www.hkex.com.hk/chi/newsconsul/hkexnews/2008/080801news_c.htm
 
此外,香港交易所將與證券及期貨事務監察委員會緊密合作,研究其他以電子形式存檔及呈交文件的相關措施,這亦是政府經濟高峰會報告載述的工作計劃之一。其中一個可行辦法是將披露權益申報進一步自動化。  
 
常問問題系列3,編號137.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07A條 / 《GEM上市規則》第16.04A條
於22/3/2007 刊登(於7/3/2011更新)
 

問:

《主板規則》第2.07A(2A)(d)條 (《GEM規則》第16.04A(2A)(d)條)規定,就僅於網站上提供的公司通訊而言,上市發行人須通知其擬定的收件人下列的資料:有關的公司通訊已登載在網站上;網址;資料登載在網站上的位置;及如何擷取有關的公司通訊。這份通知應發給何人及如何發出?
 

答:
 
上市發行人按設定程序要求股東同意網站通訊後,所收到的股東回應基本上有三類:
 
1. 表示擬繼續收取印刷本的股東:這類股東將獲發印刷本,故毋須向其發出有關通訊已經登載在網站上的通知。  
 
2. 未有在28日限期內回覆的股東:若符合所有有關規定,這類股東可被視作已同意使用網站通訊。不過,除非這類股東已就此提供電郵地址,否則發行人須向他們發出通知的印刷本。如股東在28日內答稱選擇使用網站通訊但未有提供電郵地址,其情況等同未有回覆,發行人須向其發出通知的印刷本。  
 
3. 答稱擬於任何新的公司通訊登載上市發行人網站時獲發電子通知並已就此提供電郵地址的股東:上市發行人須透過電郵向此類股東發出通知。(注意:此組別不同於曾另外表示想收取有關非《上市規則》相關資料(如推廣優惠)的電郵提示的人士。)
 
常問問題系列8,編號5 
有關《上市規則》:《主板上市規則》 第2.07A(2A)(d)條/ 《GEM上市規則》第16.04A(2A)(d)條
於28/11/2008刊登
 

問:

在12個月內不得再設定股東同意的規限下,上市發行人應如何處理其獲取股東同意並隨時掌握他們這方面的最新資料?
 

答:
 
上市發行人必須妥善管理其股東資料庫,始可以隨時清楚掌握適用於每名股東的通訊模式,以及知道他們有關28天的待覆期又或不得再設定股東同意的12個月禁制期尚餘多少時間。

如上市發行人擬於有關人士成為股東時即尋求設定同意,其將要處理不同股東有不同的12個月禁制期的情況。上市發行人可能希望在同一日尋求所有股東的設定同意,以便較易掌握他們的12個月禁制期的情況。

上市發行人可隨時鼓勵及邀請股東同意接受電子通訊,例如在一般的致股東函件內順帶提出。不過,如股東先前已接獲同一類別公司通訊就設定程序發出的同意要求,則在隨後的12個月之內,有關股東不得再被設定為同意上市發行人就設定程序(《主板規則》第2.07A(2A)條(《GEM規則》第16.04A(2A)條))而再發出的任何相同要求。  
 
常問問題系列8,編號1 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07A(2A)條 / 《GEM上市規則》第16.04A(2A)條
於28/11/2008刊登 (於2020年2月修訂)
 

問:

如有股東不再是股東後又再購入若干股份而再次成為股東,上市發行人可否利用該股東先前給予或被設定的同意?
 

答:
 
不可。股東在購得股份後給予的同意才有效。有關股東將被視作新股東,發行人須向其發出所有公司通訊的印刷本,除非及直至該股東重新發出新的同意或被設定為同意接受。  
 
常問問題系列8,編號2 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07A(2A)條/ 《GEM上市規則》第16.04A(2A)條
於28/11/2008刊登 (於2020年2月修訂)
 

問:

上市發行人按設定程序要求股東給予同意時,所提供的選擇除了網站上登載通訊外,可否亦包括透過電子渠道提供通訊(如光碟或電郵)?
 

答:
 
可以。儘管設定程序只可用以設定股東同使用網站通訊,但上市發行人按程序向股東提出設定同意的要求時,亦大可藉此機會要求股東表明是否同意使用其他電子通訊途徑(如以光碟或電郵收取公司通訊)。如28天限期過後發行人也未收到回應,而設定程序下所有有關條件已獲履行,股東將被設定為同意使用網站通訊。  
 
常問問題系列8,編號4 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07A(2A)條 / 《GEM上市規則》第16.04A(2A)條
於28/11/2008刊登(於(01/07/2014)更新)
 

問:

根據《主板規則》第2.07B條(《GEM規則》第16.04B條),應用此規則的上市發行人須作出充分安排,確定其股東擬收取哪種語言版本的公司通訊。《主板規則》第2.07B條(《GEM規則》第16.04B條)的附註舉例說明聯交所一般會視為充分安排的情況。

不過,發行人如擬使用《主板規則》第2.07A(2A)條(《GEM規則》第 16.04A(2A)條)所載的設定同意程序,其或未能完全參照上述例子(尤其是附註第 (3)段)行事。 發行人可否偏離上述例子?
 

答:
 
可以。此附註僅屬舉例說明可如何遵守規則,並不包括所有情況。發行人如擬使用《主板規則》第2.07A(2A)條(《GEM規則》第 16.04A(2A)條)所載的設定同意程序,其可因應本身情況就有關例子作出調整,只要有關安排是《主板規則》第2.07B條(《GEM規則》第16.04B條)所指的充分安排即可。

如不能確定有關安排是否充分,發行人宜諮詢聯交所。
 
常問問題系列8,編號6.
有關《上市規則》:《主板上市規則》 第2.07A(2A)條,第2.07B條/ 《GEM上市規則》第16.04A(2A)條,第16.04B條
於28/11/2008刊登(於13/03/2009更新)
 

問:

ESS的操作時間為何?
 

答:
 
ESS在營業日的操作時間是上午6時至晚上11時。在營業日之前一個非營業日, 操作時間則為晚上6時至8時。

發行人可在ESS的操作時間內隨時呈交文件以供登載。不過,《上市規則》不容許發行人在「指定登載時段」以外呈交公告及通告(少數情況下例外)。

有關公告在香港交易所網站的登載時段,載於「登載時間」一欄的問題內。  
 
常問問題系列3,編號3.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(1)(a)(i)條 / 《GEM上市規則》第16.17(1)(a)條
於22/3/2007刊登(於7/3/2011更新)

 

問:

我無法進入互聯網透過ESS發布文件。可否改以遞交電子光碟方式向香港交易所呈交文件?
 

答:
在正常情況下,根據《上市規則》的規定,發行人必須使用ESS呈交文件。如透過遞交電子光碟(或任何其他途徑)呈交文件,發行人將未能履行《上市規則》規定的發行人責任。只有在緊急的情況下如ESS及後備系統同時發生故障,香港交易所才會接受發行人以電郵或由香港交易所不時公布的任何其他方法呈交文件。在這些情況下,香港交易所會就有關的緊急應變措施通知所有授權人士。

在所有其他情況下,發行人均須盡力設法使用ESS呈交文件。發行人須首先確保本身的信息系統沒有發生故障,在有需要時可利用其他的互聯網連接(如透過已在ESS登記的代理呈交文件)。發行人有必要通知香港交易所其文件未能以電子方式透過ESS呈交的原因。香港交易所會研究有關原因,以決定應否實施緊急應變措施。

有關緊急應變措施詳情,請參閱交易所在香港交易所網站以下網址http://www.hkex.com.hk/chi/rulesreg/listrules/listadmin/conting_mtl_c.htm上發佈有關「披露易」網站服務或發布訊息的系統運作受阻時上市公司發布訊息及相關交易安排的指引。  
 
常問問題系列3,編號11.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(1)(a)(i)條 / 《GEM上市規則》第16.17(1)(a)條
於22/3/2007刊登(於23/12/2011更新)
 

問:

如呈交文件登載當天的營業日的翌日並非營業日,則在隨後的下一個營業日之前一日的晚上6時至8時期間也是登載時段。在該登載時段內呈交的文件將會如何處理?
 

答:
 
於該時段內呈交登載的文件,將等同在上一個營業日晚上11時前呈交之文件一般處理。因此,

- 文件透過ESS呈交後將隨即登載於香港交易所網站;及

- 如文件須經香港交易所事先審閱,文件須於前一個營業日傍晚7時前通過審批。

(如該星期並無任何法定假期,上文「前一個營業日」及「下一個營業日」將分別指星期五及接著的星期一。)    
 
常問問題系列3,編號64.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(1)(a)(i)條 / 《GEM上市規則》第16.17(1)(a)條
於22/3/2007刊登(於7/3/2011更新)
 

問:

呈交文件登載於香港交易所網站的資料類型可有任何限制?
 

答:
 
有。只有須根據聯交所《上市規則》或《收購守則》登載於香港交易所網站的資料、通訊或其他材料或香港交易所全權決定容許登載的資料方可呈交登載。

但如發行人現時透過香港交易所網站登載並非《上市規則》或《收購守則》規定的資料,此情況則可繼續,有關指示見問題30的答案。  
 
常問問題系列3,編號122.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(1)(a)(i)條/ 《GEM上市規則》第16.17(1)(a)條
於22/3/2007 刊登(於21/5/2007更新)
 

問:

此規則訂明電子形式的申請表格及招股章程須登載在香港交易所網站及發行人網站,那申請人可否直接從該等網站下載電子形式的申請表格作申購之用?
 

答:
 
我們不建議此做法。使用從網站下載的申請表格進行認購會令申請無效的風險增加,因為下載及複製期間可能會出現違規問題。

一般而言,發行人多只接受填交發行人所提供的標準印刷本申請表格的公眾認購申請。

申請公開發售部分的申請人也可透過發行人提供的電子公開發售服務認購證券,此做法一般須填寫網上申請表格。    
 
HKEX-GL81-15,編號12.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(1)(b)(ii)條 / 《GEM上市規則》第16.17(2)(b)條
於26/11/2010刊登

 

問:

檔案上載ESS時,會否經過電腦病毒檢查?
 

答:
 
會。ESS內置病毒偵測軟件,如上載中的文件含有病毒,系統會拒絕接受有關文件。 不過,發行人應在上載檔案至ESS前,先行查核檔案是否含有病毒。  
 
常問問題系列3,編號16.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(2) / 《GEM上市規則》第16.18(1)
於22/3/2007刊登
 

問:

如何檢查文件是否可供下載作檢視及打印之用?
 

答:
 
《主板規則》第2.07C(2)條及《GEM規則》第16.18(1)條規定,發行人透過香港交易所電子登載系統向聯交所呈交以供登載的所有電子版本文件必須可在香港交易所網站展示及可供列印。發行人必須確保在這方面遵守《上市規則》。此外,公眾人士若發現香港交易所網站出現故障,可致電香港交易所的熱線。

如有查詢,可致電聯交所首次公開招股交易部或以郵遞、傳真或電郵方式提出:

地址:      
香港 中環港景街1號 國際金融中心一期11樓 香港交易及結算所有限公司 香港聯合交易所有限公司 首次公開招股交易部  

電話總機號碼:2522 1122

公眾查詢號碼:2840 3895  

傳真總機號碼:2295 0590  

電郵:info@hkex.com.hk

常問問題系列13,編號25. 
有關《上市規則》:《主板上市規則》 第16.18(1)條
於26/11/2010刊登

 

問:

如選擇了多於一個的標題類別,應按甚麼準則編排先後次序?
 

答:

發行人須衡量將發布文件所載的不同類別資訊的相對重要性,然後據此編排標題類別的先後次序。

常問問題系列 3,編號 22 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於22/3/2007刊登
 

問:

香港交易所有沒有制定選擇標題類別的指引?
 

答:

發行人應盡力選擇其相信適合其已呈交登載的資料的標題。 然而,若發行人對選擇標題類別有任何疑問,可聯絡上市科的專責主任。請使用下列連結尋找負責 貴公司的上市科小組以及其聯絡電話。 http://www.hkex.com.hk/chi/listing/listreq_pro/listcontact/advisor_c.htm

如欲在辦公時間以外呈交文件以供登載但又無法聯絡上市科的專責主任,發行人應選擇其認為最適合的標題類別。資料登載在香港交易所網站後,發行人仍可在登載後5個公曆日內修改標題類別。

發行人可參考交易所在香港交易所網站以下網http://www.hkex.com.hk/chi/rulesreg/listrules/guidref/guide_pre_vetting_req_c.htm上發佈的《有關公告須由交易所預先審閱的規定及選擇標題類別的指引》。該指引包含了通常適用於根據特定的上市規則而發出的某些類型的公告的標題類別。  

常問問題系列 3,編號 26
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於22/3/2007刊登(於7/3/2011更新)

 



若在呈交資料時沒有列出所有有關的標題類別,將有甚麼影響?
 

答:

《上市規則》規定,發行人須從《主板上市規則》附錄二十四/《GEM上市規則》附錄十七所載的標題名單(ESS內亦有顯示)中選擇合適的標題(《主板上市規則》第2.07C(3)條及《GEM上市規則》第16.18(2)條)。因此,在技術上而言,若未能在呈交資料時列出所有有關標題類別,即構成違反《上市規則》。

如發現在呈交資料中遺漏標題類別,香港交易所將採取所需的適當行動。  

常問問題系列 3,編號 27 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於22/3/2007刊登(於21/5/2007更新)

 

問:

只選擇最切合公告主題的標題類別是否已足夠?
 

答:

不足夠。透過ESS呈交公告時,發行人必須按照《上市規則》選擇所有適合的標題。若有關公告是遵照《上市規則》多條規定而刊發,則必須選擇所有與該等《上市規則》條文有關的標題。

例如:若發行人呈交有關須予披露交易的公告時,發行人應選擇「須予披露的交易」此標題類別。若交易同時構成內幕消息,發行人亦應選擇「內幕消息」此標題類別。  

常問問題系列 3,編號 28 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於22/3/2007刊登(於2/1/2013更新)

 

問:

有關現時發行人透過香港交易所網站所提供的「不屬監管方面」的資料,發行人如何可以繼續向公眾提供?
 

答:

發行人現時可能在香港交易所網站登載並非《上市規則》或《收購守則》規定的資料。為了促進透明度及股東利益,發行人或擬繼續向公眾提供該等資料。這些資料不一定與已按《上市規則》或《收購守則》規定而登載的資料有關,典型例子包括:就一項交易向市場分析員或傳媒發表的簡介資料及發行人的特別或專責委員會發出的報告。

若發行人擬向公眾提供不屬監管方面的資料,其應確保有關資料對市場有所裨益,並以具透明度及公平發布的方式發放。 發行人應透過ESS呈交此類資料,並以第一類標題「公告及通告」以公告形式發放。

發行人應為該公告選擇合適的第二類標題,且應與為任何相關的監管資料所選擇的標題一致。然而,發行人應在呈交資料的標題上清楚區分所登載的資料不屬監管性質。若所登載的不屬監管方面的資料與任何早前已登載的監管資料無關,則可選擇「雜項」下的副標題「其他」作為呈交資料的第二類標題。

公告本身不應載有不屬監管方面的資料,而是要註明有關不屬監管方面的資料登載在發行人網站。公告應設有超連結接連登載在發行人網站的有關資料。

請注意:若發行人擬刊發的「不屬監管方面」的資料載有內幕消息,此資料其實已應該當作監管資料,並應如常根據《上市規則》的規定刊發。

香港交易所及/或其附屬公司對任何接連香港交易所網站的網站內容或資料概不負責。在香港交易所網站登載的文件設有任何超連結並不意味香港交易所及/或其附屬公司支持有關連結網站,香港交易所及/或其附屬公司對因透過香港交易所網站進入或連接任何其他網站而引致或蒙受的任何損失或損害概不負責。      

常問問題系列 3,編號 30 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於22/3/2007刊登(於2/1/2013更新)

 

問:

若呈交初步業績公告以供登載,我只選擇一個標題類別(如「末期業績」)是否足夠?
 

答:

除「末期業績」外,亦須選擇所有適合的標題類別,如股息、暫停辦理過戶登記手續及更換董事等。若核數師發出非標準報告,亦必須選擇「核數師發出『非標準報告』」。

發行人的初步業績公告內不應載有根據《上市規則》須進行預先審批的資料。    

常問問題系列 3,編號 77
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、第13.45(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18條、第17.49(3)條、 附錄十七 
於22/3/2007刊登(於
1/3/2019更新)
 

問:

有關按《主板規則》第13.25A條(《GEM規則》第17.27A條)的規定在「翌日披露報表」內作出的披露,上市發行人在呈交「翌日披露報表」以申報購回股份時應使用什麼標題類別?
 

答:
 
上市發行人應選擇第一級別新標題類別「翌日披露報表」下第二級別新標題類別「股份購回」。如「翌日披露報表」內的披露項目非股份購回,上市發行人應選擇第一級別新標題類別「翌日披露報表」下第二級別新標題類別「其他」。在「翌日披露報表」內同時申報股份購回及已發行股本變動其他類別的上市發行人則應同時選擇「股份購回」及「其他」。  
 
常問問題系列8,編號7 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條,第13.25A條 / 《GEM上市規則》第16.18(2)條,第17.27A條
於28/11/2008刊登
 

問: 

上市發行人若按《主板規則》第17.06A條(《GEM規則》第23.06A條)的規定發布有關其按股份期權計劃授予期權的公告,其在呈交公告以供登載時應使用什麼標題類別?
 

答:
 
上市發行人應選擇第一級別標題類別「公告及通告標題類別」下「證券/股本」標題下第二級別標題類別「股份期權計劃」。  
 
常問問題系列8,編號8 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條,第17.06A 條/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條,第23.06A條
於28/11/2008刊登
 

問:

刊發有關混合媒介要約的公告時,應使用哪個標題類別?
 

答:
 
刊發混合媒介要約的公告,發行人必須選擇「新上市(上市發行人/新申請人)」下「混合媒介要約」的相關標題類別。    
 
常問問題系列13,編號21.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條 / 《GEM上市規則》第16.18(2)條
於26/11/2010刊登
 

問:

發行人呈交公告以供登載在披露易網站時應如何選擇標題類別?
 

答:

《上市規則》第2.07C(3)條規定,發行人必須從《上市規則》附錄二十四所載的標題名單中選擇所有適用於公告內容的標題。作為一般的原則,發行人應該選擇所有適用於有關公告內容的標題。如果公告涉及多於一個事項或者是根據《上市規則》不同的要求而刊發,則必須選擇所有有關於該等事項及《上市規則》要求的標題。只有在所有其他標題均不適用的情況下,發行人方可採納「其他」項下的標題。

發行人亦可參考下列聯交所就選擇標題類別所刊發的指引文件: 常問問題系列 27,編號 1 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於14/03/2014刊登

 

問:

2014年4月推出的新標題包括「其他 - 業務發展最新情況」、「其他 - 營運業績最新情況」、「其他 - 企業管治相關事宜」、「其他 - 訴訟」及「其他 - 雜項」
 

答:

推出這些新標題是為了向投資者提供更多資料,方便他們掌握那些選擇「其他」為標題所發出公告的相關性質。只有在所有其他標題均不適用的情況下,發行人方可採納這些新的「其他」標題。  新標題適用於下列類別的公告:
 
(i) 其他 - 業務發展最新情況
- 有關發行人集團的業務最新情況,例如:簽訂營銷合約、有關可能收購或出售事項的意向書或業務合作協議、就收購或出售事項公開招標、企業項目的進展等。  
(ii) 其他 - 營運業績最新情況
- 有關銷量及其他重要表現指標的定期更新,例如:銷售營業額、重要表現指標如同店銷售、新增訂單數量、保險公司每月保費收入、管理層中期報表等。  
(iii) 其他 - 企業管治相關事宜
- 內部監控檢討報告,其他企業管治事宜最新情況,例如:企業人事變動等。  
(iv) 其他 - 訴訟
- 有關訴訟、仲裁、其他法律程序的最新情況。  
(v) 其他 – 雜項
- 只有在所有其他標題均不適用的情況下,發行人方可採納這標題。

常問問題系列 27,編號 2 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於14/03/2014刊登

 

問:

投資者能否以新標題包括「其他 - 業務發展最新情況」、「其他 - 營運業績最新情況」、「其他 - 企業管治相關事宜」及「其他 - 訴訟」,搜尋於2014年4月1日前刊發的公告?
 

答:
不能。這些新標題僅適用發行人於2014年4月1日後刊發的公告。 投資者應使用「其他(2014年4月1日前)」標題去搜尋於2014年4月1日前刊發的相近類型的公告。

常問問題系列 27,編號 3 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於14/03/2014刊登

 

問:

為什麼聯交所就海外監管公告引入六個新標題?請就使用這些新標題提供例子。
 

答:

海外監管公告載有發行人及其附屬公司於海外證券市場公布的相關監管資料。由於海外監管公告可能只採用單一語言刊載(只有中文版本或英文版本),新標題(以中文及英文刊載)能方便讀者掌握這些公告的性質。 如海外監管公告只採用單一語言刊載,發行人僅應選擇這些有關「海外監管公告」項下的標題。 選擇以新標題刊發公告的例子包括:
 
(i) 海外監管公告 - 企業管治相關事宜
- 社會責任報告、內部監控檢討報告及獨立董事的審閱報告等。
(ii) 海外監管公告 - 業務發展最新情況
- 簽訂營銷合約或合作協議、企業集團重組狀況的定期更新、附屬公司的財務或資本安排及閑置資金管理報告等。
(iii) 海外監管公告 - 營運業績最新情況
- 發行人或其附屬公司的業績摘要或報告、呈交美國證券交易委員會的表格10-K╱10-Q、管理層中期經營狀況參考聲明及定期銷量表現等。
(iv) 海外監管公告 - 董事會╱監事會決議
- 董事會或監事會通過的決議 。
(v) 海外監管公告 - 證券發行及相關事宜
- 就發債或海外上市證券(如內地發行人的A股)的上市文件╱通知╱分配結果、海外發債計劃最新情況、利息支付的定期公告、信用評級、及海外上市債券的轉換╱購回╱註銷等事宜。
(vi) 海外監管公告 —  其他
- 只有在上述標題無一適用的情況下,發行人方可就其刊發的海外監管公告選用此標題。

常問問題系列 27,編號 4 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於14/03/2014刊登

 

問:

甲上市公司股份在香港及內地兩地上市。甲上市公司準備根據內地上市規則於內地市場公布其季度業績。

於內地市場公布其季度業績時,甲上市公司亦將於披露易網站上刊發以下兩份公告:

(i)      轉載於內地公布季度業績的海外監管公告(僅以中文刊發) ;及

(ii)     另一份涉及內幕消息的公告(以中文及英文刊發),當中載述以上(i)海外監管公告中所披露的重大財務數據 。

甲上市公司應選用哪個標題去刊發這兩份公告?
 

答:

甲上市公司應選用「海外監管公告 - 營運業績最新情況」為公告(i)的標題。 至於公告(ii) ,甲上市公司應選用「季度業績」及「內幕消息」為公告標題。

常問問題系列 27,編號 5
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於14/03/2014刊登

 

問:

乙上市公司在香港及英國兩地上市。乙上市公司現擬在英國發布管理層中期經營狀況參考聲明,當中包括業務最新情況。

乙上市公司認為管理層中期經營狀況參考聲明涉及內幕消息,因此乙公司亦將以中、英文在披露易網站上刊發該公告。

乙上市公司刊發此公告時應選用哪個標題?
 

答:

乙上市公司應選擇「內幕消息」 及「海外監管公告 - 營運業績最新情況」為其管理層中期經營狀況參考聲明的公告標題。

常問問題系列 27,編號 6 
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、附錄二十四/ 《GEM上市規則》第16.18(2)條、附錄十七
於14/03/2014刊登

 

問:

發行人應如何決定公告題目?
 

答:
 
公告題目應能夠讓投資者可以更快掌握公告中披露資料的相關性質及重要性。選用的題目要確切和具意義。發行人應避免使用過於通泛而未能概述公告內容的題目。採用通泛公告題目的例子包括:「公告」、「自願公告」及「其他公告」。  
 
常問問題系列27,編號7.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條 / 《GEM上市規則》第16.18(2)條
於14/03/2014刊登

 

問:

發行人的財政年度結算日為3月31日。其在香港交易所網站遞交截至20X7年9月30日止六個月的中期報告及截至20X8年3月31日止年度的年度報告時,應在指定標題欄輸入什麼標題?
 

答:

文件的標題要精確及有意義,讓讀者能快速瞭解所披露資料的相關性及重要性。見常問問題系列27編號7。

發行人中期報告的標題應為:
 
(a) 「截至20X7年9月30日止六個月的中期報告」;或
 
(b) 「20X7/X8年中期報告」。

發行人年報的標題應為:
 
(a) 「截止20X8年3月31日止年度的年度報告」;或
 
(b) 「20X7/X8年年報」。

非以12月31日為財政年度結算日的發行人應遵守此指引。

常問問題系列27,編號8.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(3)條、第13.46條第13.48條 / 《GEM上市規則》第16.18(2)條、第18.03條第18.53條
於7/12/2018刊登
 

問:

什麽是登載時段(Publication windows)?
 

答:
 
在登載時段內,透過ESS呈交的文件,可以即時登載於香港交易所網站。除了若干有限類別的公告,可於ESS操作時間內隨時登載外,現時適用於公告及通告第一層標題類別的登載時段如下(以下全屬在營業日的登載時段,另有註明除外):

正常營業日:

• 上午6時至上午8時30分

• 正午12時至下午12時30分

• 下午4時30分至晚上11時

聖誕節前夕、新年前夕及農曆新年前夕(不設午市交易時段):

• 上午6時至上午8時30分

• 下午12時30分至晚上11時 營業日之前的非營業日:

• 晚上6時至8時

上述時間為呈交登載文件的限期。只要在限期前的任何時間(直至及包括第59秒) 批准所呈交的文件,即表示已成功呈交。

為配合香港交易所的系統保養維修工作,上述登載時段以外透過ESS呈交文件,均概不受理。

一如徵求意見總結文件所述,我們會繼續尋求辦法減少需事先經我們審閱的公告類別,這樣也應有助發行人在限期前呈交文件。

至於其他文件如通函及年報,則可於ESS的操作時間內隨時呈交(見「登入ESS」一節項下問題3),並直接登載於香港交易所網站。我們建議閣下於交易時段呈交此等文件,以避免在黃金登載時段網絡擠塞。  
 
常問問題系列3,編號155.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第 2.07C(4)(a)條/ 《GEM上市規則》第16.18(3)(a)條
於22/3/2007 刊登(於25/7/2016更新)

 

問:

甚麼類別的公告及通知可於交易時間內(包括午膳時間)登載?
 

答:
 
所有通知及非公告的文件(如年報、上市文件、通函、交易所買賣基金的資產淨值報表等)均可於交易時間內外登載。

下述類別的公告可於交易時間內外登載:

• 短暫停牌或停牌公告;
• 就新聞報道或股價/成交量異常波動作出澄清的公告(歸類為「標準內容」或「超級內容」);及
• 海外監管公告。

所有類別的公告可於正常營業日的正午12時至下午12時30分期間及交易時間以外登載。  
 
常問問題系列3,編號157.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(4)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.18(3)(a)條
於22/3/2007 刊登(於2/1/2013更新)

 

問:

公告以外的其他文件可否在交易時間內登載?
 

答:
 
可以。公告以外的其他文件(如年報、上市文件、通函及交易所買賣基金的資產淨值報表)均可於交易時間內呈交並在香港交易所的網站(主板或GEM網頁)上登載。 只有公告(《上市規則》所列的例外情況除外)才不得在交易時間內在香港交易所網站上登載。

我們預期繁忙的登載時段在下午4時30分至晚上11時之間,為了迴避這段時間,我們建議在時間上並不迫切的文件(例如年報及通函)應在交易時間內以電子方式呈交以待登載。  
 
常問問題系列3,編號158.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(4)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.18(3)(a)條
於22/3/2007 刊登(於25/7/2016更新)

 

問:

呈交年報或通函在網站上登載有沒有特別的登載時段?
 

答:
 
沒有。只有公告才有特別的登載時段。年報及通函等文件均可於ESS操作時間內任何時候登載,即包括交易時間。

香港交易所建議公告以外的文件應在交易時間內呈交網站登載,這可迴避登載公告的晚間繁忙時段(即下午4時30分至晚上11時)。
 
常問問題系列3,編號159.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(4)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.18(3)(a)條
於22/3/2007 刊登(於25/7/2016更新)
 

問:

混合媒介要約如何適用於集體投資計劃的要約人?
 

答:
 
集體投資計劃的要約人如擬採納混合媒介要約,證監會將在其發出的認可函件中訂明條件,內容與適用於擬採納混合媒介要約的《公司條例》下的要約人的《類別豁免公告》所載相若(但會按需要作出修訂)。  
 
常問問題系列13,編號26.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(4)(a) 條/ 《GEM上市規則》N/A
於26/11/2010刊登
 

問:

哪些公告、通告或文件類別可以只呈交一種語文版本?
 

答:
 
凡《上市規則》批准可呈交一種語文版本的公告均可呈交一個語文版本。一般准許刊發一種語文的公告類別包括:海外監管公告;結構性產品發行商的交易報告及上市前報告。然而,海外監管公告亦可同時呈交中、英文版。  
 
常問問題系列3,編號50.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(4)(b)條 / 《GEM上市規則》第16.03條
於22/3/2007 刊登(於21/5/2007更新)
 

問:

海外監管公告可否同時呈交中、英文版以供登載?
 

答:
 
可以。海外監管公告可同時呈交中、英文版以供登載,兩個版本的檔案須同一時間呈交。海外監管公告亦可只呈交中文或英文一種版本以供登載。  
 
常問問題系列3,編號56.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(4(b)條, 第13.10B條 / 《GEM上市規則》第16.03條第17.12條
於22/3/2007刊登
 

問:

上市發行人是否需要同時呈交「月報表」及「翌日披露報表」的中英文版?
 

答:
 
是。  
 
常問問題系列8,編號20
有關《上市規則》:《主板上市規則》第13.25A條,第13.25B條,另見:第2.07C(4)(b) 條/ 《GEM上市規則》第17.27A條,第17.27B條,另見:第16.03條
於28/11/2008刊登
 

問:

發行人在其網站和聯交所網站上刊發的展示文件是否須同時提供中、英文本?
 

答:

《主板規則》第2.07C(4)(b)條(《GEM規則》第16.03條)的語言規定不適用於展示文件。除非《上市規則》另有規定,否則發行人毋須為網上展示文件同時提供中、英文本。

常問問題系列不適用,編號 075-2021
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(4)(b)條/ 《GEM上市規則》第16.03條
於18/06/2021刊登

 

問:

檔案資料的中、英文版,可否分兩次呈交?
 

答:
 
《上市規則》一般規定,如文件須同時發表中、英文版,中、英文版均須同一時間呈交以供登載。不過,年報或上市文件可分開兩種語文一先一後呈交。  
 
常問問題系列3,編號55.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(4)(c)條, 第2.07C(4)(d)條 / 《GEM上市規則》第16.18(1)(b)條, 第16.18(1)(c)條
於22/3/2007刊登

問: 

雙語文件(如年報及賬目)可否呈交作登載?是否需要將雙語文件分拆成純英文及純中文版後,才呈交作登載?
 

答:
 
閣下可呈交雙語文件予香港交易所登載;呈交文件予香港交易所登載之前,毋須將雙語文件分拆成純英文版及純中文版。

不過,有關雙語文件須分別以英文名稱及中文名稱呈交一次,以確保瀏覽香港交易所網站的人士,不論循中文或英文網頁進入,也可取得該雙語文件。  
 
常問問題系列3,編號57.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(4)(c)條, 第2.07C(4)(d)條/ 《GEM上市規則》第16.18(1)(b)條, 第16.18(1)(c)條
於22/3/2007刊登
 

問: 

發行人在其自設網站登載有關混合媒介要約的公告時,須遵循哪些作業標準?
 

答:
 
除《類別豁免公告》訂明要如何在發行人網站供人取覽電子形式的招股章程的規定(如第9A(3)(f)、(g)、(h)及9A(10)條)外,發行人應參考「披露易」的常問問題系列三第36條有關發行人網站版面編排的指引原則。   
 
常問問題系列13,編號23.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6) 條/ 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於26/11/2010刊登
(於2015年7月更新)
 

問:

發行人若使用第三者(如代理)的服務,是否符合自設網站的規定?
 

答:
 
是。發行人可使用第三者的網站寄存及管理服務,以符合登載公告、通告或其他文件的規定。第三者網站必須在萬維網上獲分配專用的位置。此外,發行人在任何時候均須對其登載在第三者網站的內容負責。  
 
常問問題系列3,編號34.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007刊登(於21/05/2007更新)
 

問:

發行人可否設有超過一個網站?
 

答:
發行人必須指定一個符合《上市規則》中有關「發行人自設網站」及在該網站登載文件的所有要求的網站(及僅此一個)。

發行人可就其他目的設立其他網站。  
 
常問問題系列3,編號35.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007刊登(於7/3/2011更新)

 

問:

發行人須遵守哪些運作準則,以符合《上市規則》的規定,在其自設網站登載公告?
 

答:
 
《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條及《GEM上市規則》第16.19(1)條規定,發行人須在若干時限內在網站上登載公告、通告或其他文件。

我們並無訂明發行人用作按上述規則登載資料的網站所應有的最低運作準則。訪客對發行人網站的需求會有很大變化,要視乎當時投資者及股東的興趣而定。

發行人應該採取所有「合理步驟」遵守《上市規則》。至於甚麼才是「合理步驟」,將視乎具體情況及發行人可控制該等情況的程度。

我們並無訂明發行人遵守上述規則所採用的網站登載機制。現時有多種不同的機制可令發行人遵守上述規則,但都涉及複雜的技術,機制的種類亦日新月異。因此,假若我們發出指引,有可能會阻礙市場採用創新技術的解決方案。

所以,我們制定了一系列發行人遵照上述規則在其網站登載資料時所應該緊記的原則。 這些原則背後的理念,是要確保所有在發行人網站上登載的資料,均以跟香港交易所毫無關連的方式公開,讓公眾人士隨時可以查取。這樣是要確保除香港交易所網站外,在任何時候亦有另一個擷取資料的途徑。

指引原則一覽表  
  • 不停運作:發行人遵照上述規則用作登載資料的網站必須全天候運作(因必須進行維修而停止運作除外)。發行人應採取所有合理步驟,確保其網站在一般情況及緊急情況下均不停運作。
  • 方便查閱:發行人遵照上述規則登載的資料必須能讓其網站訪客可以輕易查閱。發行人網站上亦須清楚顯示資料位置以及訪客可尋找及瀏覽資料的方法。
  • 保安:發行人應採取所有合理步驟,確保其遵照上述規則在網站登載的資料均屬安全,以防止任何人未經授權而擅自篡改已登載的資料。
  • 分隔:發行人應確保其遵照上述規則在網站登載的資料與其他發行人的資料清楚分隔。發行人亦應採取所有合理步驟,將已經遵照上述規則登載的資料與發行人其他不屬監管方面的公司資料分隔開。
  • 監控:發行人必須時刻對其遵照上述規則而登載的資料維持監控。發行人必須採取所有合理步驟,確保其已登載的資料不受其他人控制。
  • 獨立於在香港交易所登載的資料:發行人必須確保其遵照上述規則登載的資料乃獨立於在香港交易所網站登載的相同資料。發行人應確保其網站登載的資料是否可供查閱並不取決於是否可以在香港交易所網站取得相同的資料。
 
常問問題系列3,編號36.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007刊登(於7/3/2011更新)

 

問:

發行人自設的網站是否須同時提供中、英文版?
 

答:
 
發行人應在其自設網站登載其已在香港交易所網站登載的相同資料。因此,若其在香港交易所網站登載的資料同時具備中、英文版,則發行人自設網站上亦應提供該資料的兩種語言版本。  
 
常問問題系列3,編號37.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007刊登(於21/5/2007更新)

 

問:

在發行人自設的網站登載的文件是否須與呈交香港交易所以供登載的文件相同?
 

答:
 
是。兩份文件必須完全相同,包括文件的檔案格式和內容。  
 
常問問題系列3,編號38.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007刊登(於21/5/2007更新)

 

問:

發行人是否必須在其自設網站顯示在香港交易所網站登載的公告、通告或文件的標題類別及標題?
 

答:
 
不必。在發行人網站登載公告、通告或文件已足夠符合《上市規則》的規定。  
 
常問問題系列3,編號39.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007刊登(於21/5/2007更新)

 

問:

在發行人自設網站登載文件的截止時限在何時開始?
 

答:
 
在發行人自設網站登載文件的一般截止時限為透過ESS呈文文件以供登載後1小時。然而,若有關文件是在晚上7時後始呈交,則登載在發行人自設網站的截止時限為下一個營業日上午8時30分(見《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條及《GEM上市規則》第16.19(1)條)。  
 
常問問題系列3,編號42.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007刊登(於7/3/2011更新)

 

問:

發行人如何確保在其自設網站及在香港交易所網站公平發布資料?
 

答:
 
發行人應採取合理步驟,確保在其自設網站及在香港交易所網站公平地發布資訊。

發行人要確保其已就此採取所有合理步驟,可以在完成下述事宜後才在其網站登載資料:

• 收到ESS的確認書,確認其已成功批准呈交文件以供登載;及

• 收到香港交易所的電郵,確認其呈交的文件已登載在香港交易所網站;及/或

• 查看香港交易所網站,檢查其呈交的文件是否已登載。

發行人應採納可以確保完成上述事宜的內部程序。  
 
常問問題系列3,編號43.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007刊登(於21/5/2007更新)

 

問:

對於上市發行人有否按規定在香港交易所網站登載文件後一小時(或若於晚上7時後向香港交易所呈交文件,則不遲於下一個營業日上午8時30分)內在其自設網站登載文件,香港交易所的審查及監察程序有甚麼特別用意?
 

答:
 
香港交易所可不時就發行人在自設網站上登載文件的時間審查發行人合規的程度。香港交易所可能會要求上市發行人提供此方面的所有有關數據。發行人應保存其在自設網站登載文件的日期和時間紀錄。  
 
常問問題系列3,編號44.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條/ 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007刊登(於7/3/2011更新)

 

問:

若發行人的文件因技術問題無法登載在香港交易所網站,發行人是否准許在其自設網站登載該份文件?
 

答:
 
香港交易所設有後備系統,確保香港交易所網站不會出現單一點事故。萬一發生雙重點事故而令香港交易所的主機及後備系統同時失誤,香港交易所將發出所有發行人都應採取的緊急應變措施詳情。有關緊急應變措施很可能會要求發行人在其自設網站登載文件,以提供此資料的另一個來源。香港交易所亦將在電子告示板登載公告及文件的標題類別及標題。

有關緊急應變措施詳情,請參閱交易所在香港交易所網站以下網址http://www.hkex.com.hk/chi/rulesreg/listrules/listadmin/conting_mtl_c.htm 上發佈有關「披露易」網站服務或發布訊息的系統運作受阻時上市公司發布訊息及相關交易安排的指引。  
 
常問問題系列3,編號45.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007 刊登(於23/12/2011更新)

 

問:

若發行人推出新網站,或更改其現有網站的網址,其應採取哪些程序?
 

答:
 
香港交易所備有上市公司網址的一覽表;該表可在以下超連結覽閱:

http://www.hkexnews.hk/hyperlink/hyperlist_c.htm

http://www.hkgem.com/aboutgem/links/tc_hyper1.htm

若發行人網站的資料有任何變動(不論是推出新網站或更改網址),發行人的ESS管理人應相應在ESS內更改「公司資料」頁內的「網址」一欄。香港交易所將使用此資料更新上述的上市公司網站一覽表。

發行人若更改其網站,其應確保其過往根據《上市規則》的責任刊發的所有資料持續可供覽閱至少5年。  
 
常問問題系列3,編號48.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條 / 《GEM上市規則》第16.19(1)條
於22/3/2007 刊登(於7/3/2011更新)
 

問:

新申請人何時需要刊發整體協調人公告(定義見《上市規則》第1.01條(《GEM規則》第1.01條))?公告中須載有什麼內容?
 

答:
 
刊發整體協調人公告的規定僅適用於涉及簿記建檔活動的新上市配售(見《上市規則》第3A.32(1)(a)(i) 條(《GEM規則》第6A.39(1)(a)(i)條))。
 
刊發整體協調人公告的時間:
 
(i) 新申請人提交上市申請(附註)及登載申請版本(或如屬房地產投資信託基金的權益上市,則在其向證監會提交認可申請存檔及登載其申請版本)(「提交申請」)的同一日。獲准按保密形式呈交申請版本的新申請人則須於刊發聆訊後資料集的同日刊發整體協調人公告。為免生疑問,整體協調人公告須在申請版本(或聆訊後資料集(如適用))刊發後隨即同日刊發。公告中須載列新申請人截至公告日期已委任的所有整體協調人的名稱;
 
(ii) 提交申請後每次再委任額外整體協調人時:在此情況下,整體協調人公告須於作出委任後在切實可行的範圍內盡快刊發,且無論如何不得遲於委任日期(委任額外整體協調人不得遲於提交申請日期後第14日)後首個營業日刊發。公告中須披露委任之事,並列明新申請人截至公告日期已委任的所有整體協調人的名稱;及
 
(iii) 提交申請後(如屬獲准按保密形式呈交申請版本的申請人,則在刊發首份整體協調人公告後)每次終止聘任整體協調人時:在此情況下,整體協調人公告須於終止聘任後在切實可行的範圍內盡快刊發,而我們預期該整體協調人公告須不得遲於終止聘任日期後首個營業日刊發。公告中須披露終止聘任之事,並列明新申請人截至公告日期仍留任的所有整體協調人的名稱。
 
如《上市規則》第22項應用指引第4(d)及5A段(《GEM規則》第5項應用指引第3(d) 及4A段)所述,就於聯交所網站登載而言,整體協調人公告必須隨附(其中包括)適當的免責聲明及警告,並且不得載有任何與售股建議有關又或會導致其被視為:(i)香港法例第32章《公司(清盤及雜項條文)條例》第2(1)條(不時修訂)所指的招股章程;(ii)《公司(清盤及雜項條文)條例》第38B(1)條所指的廣告;或(iii) 違反香港法例第 571 章《證券及期貨條 例》第 103(1)條(不時修訂)向公眾人士作出邀請。
 
此外,為免生疑問,雖然中介人獲委任的職銜有可能是「全球協調人」、「賬簿管理人」、「主要經辦人」等,但如其進行或獲委聘進行的活動令其符合《上市規則》修訂下「整體協調人」的定義,則整體協調人公告必須清楚列明其作為「整體協調人」的身分。新申請人亦可在該公告中披露該等中介人的任何其他職銜。
 
附註:包括再重新提交上市申請。
 
常問問題077-2022,編號15.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條、 第3A.37條、 第3A.41(2)條、 第9.08(2)條、 第12.01C條第22項應用指引 /《GEM上市規則》第16.19(1) 條、 第6A.44條、 第6A.46(2)條、 第12.10(2)條、 第16.01C條第5項應用指引
於22/04/2022刊登
 

問:

如新申請人未能在《上市規則》規定的時限內刊發整體協調人公告,其應採取甚麽行動?
 

答:
 
新申請人須在切實可行的範圍內盡快刊發整體協調人公告,並在公告中明確說明以下內容:
 
(i) 根據《上市規則》本應何時刊發該整體協調人公告;
 
(ii) 延遲刊發的原因;及
 
(iii) 聯交所可就新申請人違反《上市規則》的相關規定而對上市申請採取行動。
 
常問問題077-2022,編號16.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條、 第3A.37條、 第3A.41(2)條、 第9.08(2)條、 第12.01C條 第22項應用指引 /《GEM上市規則》第16.19(1) 條、 第6A.44條、 第6A.46(2)條、 第12.10(2)條、 第16.01C條第5項應用指引
於22/04/2022刊登
 

問:

新申請人在提交上市申請委任或終止聘任整體協調人,需要刊發整體協調人公告嗎?
 

答:
 
不用。新申請人在提交上市申請後才開始有責任刊發整體協調人公告。見常問問題第15題。
 
但若於提交上市申請前終止聘任整體協調人,新申請人須在切實可行的範圍內盡快以書面形式通知聯交所,並向聯交所提供《上市規則》第3A.41(1)條(《GEM規則》第6A.46 (1) 條)規定的資料。
 
附註: 根據《上市規則》獲准按保密形式呈交申請版本的新申請人不用在提交上市申請及登載申請版本的同一日刊發首份整體協調人公告,但須於刊發聆訊後資料集的同日刊發首份整體協調人公告。
 
常問問題077-2022,編號17.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條、 第3A.37條第3A.41 條、 第9.08(2)條、 第12.01C條第22項應用指引 /《GEM上市規則》第16.19(1) 條、 第6A.44條第6A.46條、 第12.10(2)條、 第16.01C條第5項應用指引
於22/04/2022刊登
 

問:

如上市發行人進行的配售與新上市無關,是否需要就委任或終止聘任整體協調人刊發整體協調人公告?
 

答:
 
不用。只有進行涉及簿記建檔活動的新上市配售的新申請人,才需要刊發整體協調人公告;上市發行人根據《上市規則》第3A.32(1)(a)(ii)或3A.32(1)(b)條(《GEM規則》第6A.39(1)(a)(ii)或6A.39(1)(b)條)進行發售,不用刊發整體協調人公告。
 
但如上市發行人根據《上市規則》第3A.32(1)(a)(ii)或3A.32(1)(b)條(《GEM規則》第6A.39(1)(a)(ii)或6A.39(1)(b)條)進行發售時終止聘任整體協調人,則須根據《上市規則》第3A.41(1)(《GEM規則》第6A.46(1)條)在可行範圍內盡快以書面形式通知聯交所。
 
常問問題077-2022,編號18.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條、 第3A.37條第3A.41 條、 第9.08(2)條、 第12.01C條第22項應用指引 /《GEM上市規則》第16.19(1)條、 第6A.44條第6A.46條、 第12.10(2)條、 第16.01C條第5項應用指引
於22/04/2022刊登
 

問:
 
(i) 整體協調人公告將在哪裡登載?
 
(ii) 整體協調人公告刊發前是否需要先經聯交所審閱?
 
(iii) 刊發整體協調人公告須遵守甚麼規定?
 

答:
 
(i) 整體協調人公告將登載於「披露易」網站的「新上市」網頁。
 
(ii) 不用。
 
(iii) 正如刊發申請版本及聆訊後資料集一樣,新申請人必須透過香港交易所電子呈交系統呈交整體協調人公告以登載在聯交所網站,而毋須於其本身網站登載刊發此公告。
 
常問問題077-2022,編號19.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條、 第3A.37條第3A.41條、 第9.08(2)條、 第12.01C條第22項應用指引 /《GEM上市規則》第16.19(1)條、 第6A.44條第6A.46條、 第12.10(2)條、 第16.01C條第5項應用指引
於22/04/2022刊登
 

問:

新申請人於生效日期前已提交上市申請,其直至生效日期仍然有效。如新申請人於生效日期後委任或終止聘任整體協調人,其需要刊發整體協調人公告嗎?
 

答:
 
在這種情況下,如新申請人毋須就於生效日期後委任或終止聘任整體協調人而刊發整體協調人公告,因為《上市規則》修訂不適用於生效日期前提交的上市申請。例如,如新申請人於生效日期前一星期提交上市申請,然後於提交上市申請後兩星期內委任整體協調人,則(即使有關委任於生效日期後首星期發生)毋須刊發整體協調人公告。
 
如新申請人於生效日期或之後再重新提交上市申請,便需要遵守適用的《上市規則》修訂,包括有關刊發整體協調人公告的條文。
 
常問問題077-2022、編號22.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(a)條、 第3A.37條、 第3A.41(2)條、 第9.08(2)條、 第12.01C條第22項應用指引 /《GEM上市規則》第16.19(1)條、 第6A.44條、 第6A.46(2)條、 第12.10(2)條、 第16.01C條第5項應用指引
於22/04/2022刊登
 

問:

《上市規則》規定發行人須確保已登載的文件在未來5年均可在其網站上查閱。這是否意味著發行人必須將其在此新規則執行前5年內刊發過的所有文件上載至其網站?
 

答:
 
不是。發行人只須將2007年6月25日經修訂的《上市規則》執行後刊發的文件上載至其網站。

至於先前已根據當時的《上市規則》(如《主板上市規則》第2.07A(4)條;《GEM上市規則》第16.04A(4)條)上載至發行人網站的文件,則必須按該條文指定的期間繼續在餘下時間保留在其網站上。  
 
常問問題系列3,編號40.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(b)條 / 《GEM上市規則》第16.19(2)條
於22/3/2007刊登(於21/5/2007更新)

 

問:

若發行人未能確保已刊發的文件在其網站登載5年,此是否構成違反《上市規則》?
 

答:
 
是,而且有關違反應即時糾正。《主板上市規則》第2.07C(6)(b)條及《GEM上市規則》第16.19(2)條列明,發行人必須確保其根據該等規定在其網站登載的文件持續登載至少5年。  
 
常問問題系列3,編號41.
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.07C(6)(b)條 / 《GEM上市規則》第16.19(2)條
於22/3/2007 刊登(於21/5/2007更新)

 

問:

上市發行人擬收購一家目標公司,此項收購構成須予公布的交易。上市發行人已採用現金流量折現法編制目標公司的估值,而根據《主板規則》第14.61條/《GEM規則》第19.61條,此項估值被視為盈利預測。

上市發行人是否須在須予公布交易的公告及通函內披露該項估值,並遵守《主板規則》第14.62條/《GEM規則》第19.62條,以及《主板規則》/《GEM規則》附錄一B部第29(2)段的規定?
 

答:

《上市規則》並無明文規定要求上市發行人披露將予收購的目標公司的盈利預測,但其必須遵守《主板規則》第2.13條/《GEM規則》第17.56條的一般披露原則。例如:若目標公司的估值是達成交易代價或其他重要條款的基礎之主要因素,上市發行人便須在有關公告及通函內披露該等估值。

若須予公布交易的公告/通函載有上市發行人本身或其現有附屬公司/建議成為其附屬公司的公司之盈利預測,上市發行人便須遵守《主板規則》第14.62條/《GEM規則》第19.62條,以及《主板規則》/《GEM規則》附錄一B部第29(2)段(視屬何情況而定)的規定。

常問問題系列 7,編號 21
有關《上市規則》:《主板上市規則》第14.62條、第14.66(2)條、第2.13條附錄一B部29(2)段/ 《GEM上市規則》第19.62條、第19.66(3)條、第17.56條附錄一B部29(2)段
於28/11/2008刊登(於30/09/2009更新)

 

問:

上市發行人擬收購一項能產生收益的資產,此項收購構成須予公布的交易。上市發行人採用現金流量折現法為該項資產編制估值。根據《主板規則》第14.61條/《GEM規則》第19.61條,此項估值被視為盈利預測。

若上市發行人在根據須予公布交易規則刊發的公告內披露此項能產生收益的資產之估值,上市發行人是否須遵守《主板規則》第14.62條/《GEM規則》第19.62條所述的正式匯報規定?
 

答:

根據《主板規則》第14.62條/《GEM規則》第19.62條,若公告載有有關上市發行人或現為/建議成為其附屬公司的公司之盈利預測,有關的正式匯報規定便將適用。

在此個案中,即使就產生收益的資產所作的盈利預測未必屬《主板規則》第14.62條/《GEM規則》第19.62條所指的情況,但若上市發行人在公告內載有其將予收購的資產(尤其是當收購的資產將成為上市發行人一項重要的資產)之盈利預測,其必須確保遵守《主板規則》第2.13條/《GEM規則》第17.56條的規定。

此外,上市發行人亦須注意,若建議中的收購因構成主要交易或更高級別的交易類別而令到上市發行人必須刊發通函,其須就通函內所載的有關資產之盈利預測遵守《主板規則》/《GEM規則》附錄一B部第29(2)段的正式匯報規定。
 
常問問題系列 7,編號 22
有關《上市規則》:《主板上市規則》第14.62條、第14.66(2)條、第2.13條附錄一B部29(2)段/ 《GEM上市規則》第19.62條、第19.66(3)條、第17.56條附錄一B部29(2)段
於28/11/2008刊登(於30/09/2009更新)

 

問:

若上市文件未有遵守指引信HKEX-GL86-16所載的內容,聯交所會否發回有關上市申請?
 

答:

指引信HKEX-GL86-16載有下列指引:
 
(a) 編制精簡清晰上市文件的一般指引(一般指引);
 
(b) 聯交所多份有關上市文件披露內容的指引信(大部份以「簡化系列」為題的指引信)的綜合及更新版本(綜合指引);及
 
(c) 以下資料的網上超連結:(i)百慕達、開曼群島及中國註冊成立申請人的上市文件內「公司組織章程及公司法概要」章節範例(章節範例);及(ii)申請人組織章程文件相應範例(組織章程文件範例)。

聯交所不會單為上市文件未有遵守一般指引、章節範例或組織章程文件範例而發回上市申請,但會提醒申請人遵守有關指引。

於2016年4月30日後提交上市申請的申請人,需遵守綜合指引。

常問問題 001-2016
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.13條第11.07條 / 《GEM上市規則》第14.08(7)條、第17.56條
於02/02/2016刊登
(於13/05/2016更新)
 

問:

綜合指引與有關上市文件披露內容的指引信(包括以「簡化系列」為題的指引信)之間有何轉變?
 

答:

綜合指引只在以下內容有所改動:
 
(a) 修改或刪除若干內容過於具體、僅與少數個案相關的指引。譬如:有關產品退回及保用和行業標準(如國際標準化組織(ISO))的具體內容指引並不適用於所有上市申請人,故經已分別被修改及刪除。這有助聯交所確保指引精要,以原則為本;
 
(b) 將多份有關上市文件披露內容的指引信(大部份以「簡化系列」為題)合併為綜合指引後,刪除重複的內容;及
 
(c) 按照聯交所最近期的經驗更新指引。譬如:我們已為銀行及證券業的上市申請人更新內容指引,建議該等申請人在上市文件的「概要」一節披露以下財務資料╱比率:
 
就銀行業而言,應載列淨息差、淨利息收益率、資本充足比率、不良貸款比率及貸存比率;及
 
就證券業而言,應載列包銷證券數目、平均佣金收費、成交量、平均回報率、管理資產總值以及保證金融資及證券借貸結餘。

有關包括在綜合指引內的指引信的標記版本,請參閱:

http://www.hkex.com.hk/chi/rulesreg/listrules/listsptop/guidepsld/psld_index_c.htm

常問問題 002-2016
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.13條第11.07條 / 《GEM上市規則》第14.08(7)條、第17.56條
於02/02/2016刊登(於26/02/2016更新)

 

問:

聯交所在2016年2月2日刊發指引信HKEX-GL86-16後,會否棄用並撤回之前有關上市文件披露內容的指引信(大部份以「簡化系列」為題的指引信)?
 

答:

聯交所已撤回以下有關上市文件披露內容的指引信(大部份以「簡化系列」為題):

A. 關於「概要及摘要」的HKEX-GL27-12

B. 關於「風險因素」的HKEX-GL54-13

C. 關於「行業概覽」的HKEX-GL48-13

D. 關於「歷史及發展」的HKEX-GL49-13

E. 關於「業務」的HKEX-GL50-13

F. 關於「財務資料」或「管理層討論及以往財務資料分析」的HKEX-GL59-13

G. 關於「適用法例及法規」的HKEX-GL72-14

H. 關於「董事、監事及高級管理層」的HKEX-GL62-13

I. 關於「所得款項用途」的HKEX-GL33-12

J. 關於申請表格及「如何申請香港發售股份」的HKEX-GL64-13

於2016年4月30日後提交上市申請的申請人,需遵守綜合指引。

常問問題 003-2016
有關《上市規則》:《主板上市規則》第2.13條第11.07條 / 《GEM上市規則》第14.08(7)條、第17.56條
於02/02/2016刊登
(於13/05/2016更新)